2022 was een mijlpaal voor het monetaire beleid, waarbij de centrale banken hun prioriteit verlegden van het ondersteunen van de groei naar het beteugelen van de inflatie. Als gevolg daarvan kelderden de markten te midden van hoge correlatieniveaus tussen beleggingscategorieën, waardoor de aantrekkelijkheid van aandelen versus obligaties in twijfel kan worden getrokken. Bovendien hebben absolute return-strategieën de neiging om structureel te profiteren van een context met hoge rentes. Is het tijd om de traditionele 60/40 portefeuille te herzien?

Is het in het nieuwe renteklimaat tijd om onze normen voor assetallocatie aan te passen?

In ons document tonen we aan dat het introduceren van de juiste alternatieve strategieën het rendement/risicoprofiel van een gebalanceerde portefeuille kan verbeteren. De 40/30/30 portefeuille, met variabele toewijzing aangepast aan de economische fasen, biedt een hoger rendement dan de 60/40 portefeuille.

lees hier verder